龙元建设集团股份有限公司收到要约收购报告书详情
主要内容及投资者关注要点
2026年7月22日，龙元建设集团股份有限公司（股票简称：ST龙元，股票代码：600491）发布公告，收到来自宁波开海自有资金投资发展有限公司（下称“开海投资”）关于公司股份的部分要约收购报告书。
要约收购基本情况
- 收购人：宁波开海自有资金投资发展有限公司，新设立于2026年7月2日，注册资本1.2亿元人民币，控股股东为宁波开发投资集团有限公司（持股60%），另一股东为宁波象山海洋产业投资集团有限公司（持股40%）。实际控制人为宁波市国资委。
- 收购股份数量及比例：本次要约拟收购91,786,000股，占公司总股本的6.00%，为人民币普通股（A股），要约价格为1.25元/股。
- 资金来源：收购资金总额不超过1.147325亿元，全部为开海投资自有资金。履约保证金已存入上海结算公司指定账户。
- 要约收购期限：2026年7月28日至2026年8月26日，共30个自然日，最后3个交易日（8月24日-26日）期间预受要约不可撤销。
- 要约类型：主动部分要约收购，不以终止上市地位为目的。
- 价格调整机制：若要约期间公司发生派息、送股、资本公积转增股本等事项，要约价格及收购数量将作相应调整。
- 收购后持股情况：如全部成功，开海投资最多持有6%股份，公司股权分布仍符合上市条件。
- 不确定性提示：要约结果存在不确定性，可能收购数量未达预定数额。但开海投资承诺将严格履行要约义务，按规定收购所有预受要约股份。
- 退市风险：公司股票近期曾跌破面值，存在退市风险。即便退市，要约收购事项仍会履行。
收购人及控股股东详细背景
- 开海投资：新成立企业，尚未实际开展经营活动，无已控制企业及历史财务数据。
- 宁波开发投资集团有限公司：国有控股，主要从事重大项目投资、资产经营、房地产开发、物业管理等，2025年总资产1637亿元，净利润5.4亿元，净资产收益率8.12%。
- 主要股东及实际控制人：为宁波市人民政府国资委。
- 核心企业众多：涵盖投资管理、房地产、酒店管理、金融、能源、贸易、海洋产业等数十家，持有宁波能源（600982）、宁波银行（002142）、宁波富达（600724）等上市公司股份。
收购目的及未来安排
- 收购动机：基于对上市公司价值的认可，促进公司稳定健康发展，维护投资者利益，非为履行法定要约义务。
- 决策过程：已获象山县政府、宁波开投、象山海投及市国资委批准设立开海投资专门用于本次要约收购。
- 未来12个月安排：开海投资暂无继续增持或处置计划，若有变动将依法披露。
要约价格及其合理性
- 价格依据：1.25元/股为公告前30个交易日加权平均价的算术平均值，不低于法定要约最低价，亦未有六个月内收购公司股份纪录。
- 价格调整：如遇除权除息事项将予调整。
其他重要事项
- 收购资金安全：全部为自有资金，不涉及上市公司或其关联方资金，亦非通过资产置换或其他交易取得，具备资金履约能力。
- 信息披露：公司将及时在《中国证券报》《上海证券报》及上海证券交易所网站披露进展，投资者可实时查询要约进展。
- 法律及财务顾问：已聘请专业机构出具意见书，保障要约收购合法合规推进。
投资者需重点关注
- 要约收购价格为1.25元/股，对应公司二级市场近期走势，对价格有支撑，或激发短期市场交易热情。
- 公司股票面临退市风险，潜在事件对股价影响极大。即使退市，本次要约收购仍将履行，投资者需密切关注相关公告。
- 要约收购由地方国资背景企业发起，显示地方政府有意支持公司发展，属于重大利好。
- 若要约收购股份未达到6%预定数量，开海投资也将完成已预受要约股份的收购，投资者可据此衡量参与要约的安全性。
结语
本次要约收购为ST龙元带来国资背景战略投资者，对公司短期股价和长期治理结构具有重要影响，是极具价格敏感性的重大事项。投资者应高度关注要约收购进展及公司后续信息披露，理性决策，注意投资风险。
免责声明：本新闻稿仅供参考，不构成任何投资建议或邀请。投资有风险，入市需谨慎。请投资者以公司在指定信息披露媒体的公告为准。
English Summary
ST Longyuan (600491) received a partial tender offer from Ningbo Kaihai Investment, a newly established local SOE-backed firm, to acquire up to 6% of its shares at RMB 1.25/share. The offer is founded on recognition of the company’s value and aims to support its stable development, not for delisting purposes.
- The tender period is July 28 to August 26, 2026, funds are fully in place, and the offer price is at the 30-day average price.
- The company faces delisting risk due to recent price drop below par value, but the offer will still be executed if delisting occurs.
- Ningbo Kaihai Investment is wholly funded by local SOEs, with substantial asset background and no history of disciplinary issues.
- Tender acceptance is proportionally allocated if oversubscribed. No future increase/decrease plan in the next 12 months unless otherwise disclosed.
- This move signals strong government support and could provide short-term price support, but investors must closely monitor the delisting risk.
Disclaimer: This report is for information only and does not constitute investment advice. Please refer to official disclosures for investment decisions.
